Este estimador calcula el ingreso anual por intereses que podría producir una escalera de Treasury y muestra una aproximación después del impuesto federal. Parte del capital total y de un rendimiento anual medio, por lo que resulta útil para presupuestar ingresos o comparar distintos niveles de rendimiento sin modelar cada título por separado.
Los intereses de Treasury bills, notes y bonds están sujetos al impuesto federal sobre la renta y exentos de impuestos estatales y locales sobre la renta. La herramienta refleja esa característica solicitando solo una tasa federal efectiva. El resultado no incluye variaciones en los tipos al reinvertir vencimientos ni ganancias o pérdidas por ventas antes de vencimiento.
Indica el valor que mantendrías en la escalera de Treasury.
Usa una tasa anual representativa del conjunto de vencimientos.
Introduce la tasa efectiva que esperas aplicar a los intereses.
Elige los años sobre los que quieres sumar el ingreso neto.
Revisa el interés bruto, el impuesto federal estimado y el ingreso disponible después de impuestos.
Capital: importe total supuesto en la escalera.
Rendimiento: tasa anual media.
Tasa federal: tasa efectiva aplicada al interés del Tesoro.
Supuestos: Se mantiene constante el capital durante el horizonte, lo que implica renovar los vencimientos. No se aplica impuesto estatal o local sobre los intereses de Treasury.
El resultado principal es el interés anual estimado que quedaría después de la tasa federal introducida.
Los rendimientos al renovar una escalera pueden subir o bajar, por lo que conviene comparar varios escenarios en lugar de depender de una única tasa.
Datos:
Cálculo:
Interés bruto = 200.000 × 0,041 = 8.200 USD. Impuesto federal = 8.200 × 0,24 = 1.968 USD. Ingreso neto anual = 6.232 USD. Total de 5 años = 31.160 USD.
Resultado: Ingreso anual neto estimado: 6.232 USD.
Interpretación: Si el capital y el rendimiento se mantuvieran constantes, esa sería la referencia anual de ingreso después del impuesto federal.
No. Este estimador se centra en el interés generado. La devolución del principal pertenece a la planificación de vencimientos o retiradas.
Los intereses de Treasury bills, notes y bonds están exentos de los impuestos estatales y locales sobre la renta. Por eso el cálculo solo usa una tasa federal.
Puedes usar un promedio ponderado aproximado según el capital de cada tramo. Para mayor precisión, calcula el interés de cada título por separado y suma los resultados.
No. Multiplica el ingreso neto anual por el número de años, por lo que no añade interés sobre el interés.
No. El rendimiento total puede incluir cambios de precio si vendes antes de vencimiento y otros efectos. Aquí se estima únicamente el ingreso por interés bajo supuestos constantes.